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正所謂以人為鑒，可以明得失;以史為鑒，可以知興替。投資生涯本身就是一個(gè)不斷分析自我的成長(zhǎng)過(guò)程。期貨交易診斷系統(tǒng)可以通過(guò)對(duì)交易者和交易史的分析，告訴投資者如何明得失，以及如何知興替。
意義作用
當(dāng)前期貨交易診斷系統(tǒng)的分析功能越來(lái)越強(qiáng)大，優(yōu)秀的交易行為診斷系統(tǒng)可以為投資者提供以下幫助：
首先，通過(guò)系統(tǒng)復(fù)盤功能，重演交易決策下單的背景過(guò)程，讓投資者認(rèn)識(shí)和體會(huì)交易行為心理過(guò)程。其次，通過(guò)數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)分析投資者的交易特征，比如日內(nèi)或隔夜交易、輕倉(cāng)交易或重倉(cāng)交易等。再次，通過(guò)統(tǒng)計(jì)指標(biāo)判斷投資者交易盈虧原因和優(yōu)劣勢(shì)，比如通過(guò)盈虧分布指標(biāo)可以分析出投資者盈利的方法是依靠累計(jì)盈利次數(shù)多于虧損次數(shù)，還是依靠單次交易的大盈小虧等。最后，溝通了解投資者的訴求，明確投資目的，驗(yàn)證投資理念的實(shí)踐情況。同時(shí)，根據(jù)投資者交易特點(diǎn)提出有針對(duì)性的交易改進(jìn)措施。
關(guān)注重點(diǎn)
投資者在檢視自己的交易行為時(shí)，應(yīng)該重點(diǎn)關(guān)注以下內(nèi)容：
一是交易行為是否順勢(shì)和交易下單是否有隨意性等。這方面可以通過(guò)復(fù)盤過(guò)程的歷史開(kāi)倉(cāng)交易方向是否符合當(dāng)時(shí)行情趨勢(shì)和交易信號(hào)頻繁程度來(lái)進(jìn)行判斷。
二是關(guān)注交易中資金管理的能力與水平。這方面可以通過(guò)空倉(cāng)和持倉(cāng)時(shí)間統(tǒng)計(jì)、每日保證金占用水平、成交換手率、同一時(shí)間交易持倉(cāng)品種數(shù)量等指標(biāo)來(lái)判斷。正常情況下對(duì)于非短線交易者來(lái)說(shuō)，賬戶持倉(cāng)時(shí)間占總交易日不宜超過(guò)70%。
三是評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)控制的情況與能力。這方面可以通過(guò)單日最大虧損率、單手最大和平均平倉(cāng)虧損率、賬戶回撤比率等指標(biāo)來(lái)分析。
四是分析賬戶盈利擴(kuò)展能力與方法。比如關(guān)注賬戶盈利的方法是通過(guò)交易勝率還是大賺小虧的方法來(lái)實(shí)現(xiàn)的。這方面還可以通過(guò)盈利部位持有時(shí)間、單手最大和平均平倉(cāng)盈利率、品種盈虧比等指標(biāo)來(lái)分析。
注意事項(xiàng)
在進(jìn)行交易行為診斷時(shí)還需注意以下事項(xiàng)：
一是交易行為分析與診斷需由交易經(jīng)驗(yàn)豐富的人員來(lái)進(jìn)行。很多交易統(tǒng)計(jì)指標(biāo)結(jié)果往往由多種因素造成的，這需要用經(jīng)驗(yàn)來(lái)判斷。
二是分析指標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)要科學(xué)客觀，時(shí)間越長(zhǎng)和交易數(shù)據(jù)越多，分析診斷結(jié)果就越客觀。正常供分析的交易賬單時(shí)間不應(yīng)少于半年數(shù)據(jù)。
三是分析診斷過(guò)程不應(yīng)脫離實(shí)際行情而孤立操作。
四是各個(gè)交易統(tǒng)計(jì)指標(biāo)只是基礎(chǔ)，核心在于交易行為的分析。
五是交易系統(tǒng)的賬單導(dǎo)入應(yīng)盡量體現(xiàn)便利性、人性化和圖表化的特點(diǎn)。
六是分析時(shí)要與投資者溝通，在明確其交易策略的前提下分析診斷。比如對(duì)沖交易、期現(xiàn)套利的策略識(shí)別。
七是復(fù)盤分析過(guò)程不能以事后結(jié)果來(lái)分析，而要站在當(dāng)時(shí)的環(huán)境。
八是分析過(guò)程中，還要對(duì)特殊情況進(jìn)行過(guò)濾。比如交易中斷、交易規(guī)則改變等。
九是分析方法的選擇，盡量采用相對(duì)比例分析，而不是絕對(duì)數(shù)值分析。比如同樣是每手虧損3000元，對(duì)于股指期貨和大豆期貨的分析結(jié)論就有著明顯差別。
